Sobre GMX(GMX)

O que é GMX?

GMX é um protocolo de negociação descentralizado baseado no blockchain Arbitrum e Avalanche, que oferece suporte à negociação de criptomoedas à vista e perpétua. Os usuários desfrutam de spreads extremamente baixos e impacto zero no preço, e podem negociar Bitcoin, Ethereum, AVAX e outros ativos com alavancagem de até 50x. A sua natureza não autorizada promove a inclusão, permitindo que os participantes participem sem a aprovação da autoridade central, ao mesmo tempo que proporciona profunda liquidez para a execução eficiente de ordens.

O token GMX é uma ferramenta de utilidade e governança que incentiva os detentores a apostar e compartilhar taxas de transação para promover a participação ecológica. Como um protocolo altamente gerador de receitas, o GMX evoluiu para o GMX V2 e espera-se que alcance um crescimento significativo e expanda os ativos negociáveis.

É importante ressaltar que o GMX tem uma marca diferente do GMX Mail, enfatizando seu papel como um protocolo de troca descentralizado. No geral, o GMX oferece opções de negociação e alavancagem transparentes e sem permissão, apoiadas pelo sucesso e reconhecimento da indústria do GMX V2.

História de desenvolvimento GMX

1. Fundação e desenvolvimento inicial (final de 2021-início de 2022)A GMX ganhou destaque no final de 2021, lançando negociações na rede Ethereum de segunda camada Arbitrum e conduzindo negociações perpétuas de futuros com alavancagem de 30x, atraindo a atenção.
2. Integração com Avalanche e incentivos simbólicos (início de 2022)Expandindo seu alcance, a GMX lançou o Avalanche no início de 2022, permitindo aos usuários negociar AVAX, BTC e ETH com alavancagem de 30x cada. Ao mesmo tempo, a plataforma incentiva os provedores de liquidez por meio de distribuições mensais de tokens esGMX.
3. Proposta de integração e governança do Chainlink (início de 2022 - abril de 2023)No início de 2022, a GMX integrou oráculos Chainlink para obter informações confiáveis sobre preços. Em Abril de 2023, a GMX propôs uma proposta de governação, que foi aprovada por esmagadora maioria pelos titulares da GMX para reforçar a participação da comunidade.
4. Diversificação, maturação e capacidades GMX V2 (maio de 2023 - agosto de 2023)A GMX amadureceu ao diversificar sua linha de produtos, introduzindo pools de liquidez multiativos, exchanges e opções de alavancagem de 30,5x cada. Enquanto isso, o GMX V2 será lançado em maio de 2023, com uma versão beta lançada em agosto. A atualização introduz funcionalidade de negociação padrão, diversos pools de liquidez e opções de garantias, taxas de financiamento, funcionalidade de impacto de preços e a oportunidade de fornecer liquidez, marcando uma fase de inovação e experiência aprimorada do usuário.

Como funciona o GMX?

GMX v1

GMX V1 é uma bolsa descentralizada que permite a negociação de vários ativos por meio de um pool de liquidez. Os traders podem abrir, fechar e trocar tokens com opções de alavancagem que variam de 1,1x a 30x. O pool de liquidez contém uma variedade de ativos, como BTC, ETH, USDC, etc. As exchanges executadas através de preços de mercado determinados por oráculos incorrerão em taxas de 0,2% a 0,8%, dependendo da composição do pool de liquidez.

Para negociação perpétua, o GMX V1 oferece alavancagem de 1,1x a 30,5x, vários tipos de pedidos e cobra uma taxa de 0,1% para abertura e fechamento de posições. Além disso, a taxa horária de financiamento calculada com base nos bens emprestados é cobrada a uma taxa de juros de 0,01%.

GLP (Liquidity Provider Token) é crucial no GMX V1, permitindo que os usuários ganhem taxas de negociações, empréstimos e exchanges alavancadas. O preço do GLP é determinado pelo valor total dos ativos do índice, proporcionando um mecanismo de cunhagem e resgate. Quando os traders alavancados sofrem perdas, os fornecedores de liquidez lucram com elas, formando uma relação simbiótica.

O GMX V1 apresenta recursos inovadores, como ordens de stop-loss/take-profit, ponderação de vários tokens que afeta as taxas e um mecanismo de liquidação para mitigar o risco. As taxas de negociação são de 0,1% do tamanho da posição, enquanto as taxas de execução cobrem os custos de rede de abertura, fechamento ou edição de uma posição. O mecanismo de preços da moeda estável responde a situações de dissociação e garante estabilidade em condições de mercado voláteis.

No geral, o GMX V1 revoluciona a negociação descentralizada, fornecendo uma interface amigável, preços oracle transparentes e um sistema exclusivo de fornecimento de liquidez que contribui para um ecossistema de negociação dinâmico e eficiente.

GMX v2

GMX V2 lançará a rede de teste em maio de 2023 e estará online na rede principal Arbitrum e Avalanche em agosto. Oferece funcionalidade de negociação padrão, incluindo ordens de mercado, limite e gatilho, com foco na flexibilidade e gerenciamento de risco. A plataforma permite que os usuários experimentem pools de liquidez, garantias e taxas de financiamento para personalizar estratégias de negociação. Os fornecedores de liquidez podem participar em grupos GM isolados e obter incentivos para manter o equilíbrio. A integração do Chainlink Data Streams aprimora as atualizações de preços em tempo real e a negociação na rede.

GMX V2 usa o pool GM para fornecer liquidez, e os usuários podem comprar e vender tokens GM com base em fontes de preços de índice. Implementar pontes de fundos para vários tokens. Suporta negociação alavancada e oferece opções para abertura, gerenciamento e fechamento de posições. A plataforma implementa taxas de financiamento adaptativas projetadas para equilibrar posições longas e curtas. Os usuários pagam taxas ao abrir, fechar e trocar posições e podem solicitar taxas de financiamento positivas. Gerencie riscos de liquidação e transferência automatizada (ADL) por meio de medidas como ajustes de garantias e financiamento adaptativo. A plataforma incentiva oportunidades de arbitragem para negociações equilibradas em pools. Os usuários podem conectar suas carteiras por meio de plataformas como Rabby, e a GMX enfatiza a cautela do usuário, fornecendo informações detalhadas sobre potenciais riscos de contratos inteligentes e estratégias de preços de stablecoin.

Uso e distribuição de token

Uso de token

GMX é o token nativo da plataforma GMX. Possui praticidade e funções de governança. Seu valor vem das taxas de protocolo e emissão. Os detentores de tokens recebem recompensas na forma de GMX garantido, pontos multiplicadores e ETH/AVAX. O GMX de custódia pode ser resgatado ou investido, evitando vendas imediatas de tokens e mitigando a inflação. Os pontos multiplicadores são ganhos com APR de 100%, promovendo a retenção de longo prazo e permitindo investimentos adicionais remunerados por taxas.

As taxas de câmbio e transação são distribuídas em ETH ou AVAX, dependendo da rede de staking. As recompensas GMX incluem a conversão gradual de GMX gerenciado em GMX e o recebimento contínuo de recompensas de pontos multiplicadores para promover a participação do usuário. A página Ganhe oferece opções para gerenciar recompensas, fornecendo uma interface amigável para apostar, reivindicar e converter recompensas dentro do ecossistema GMX.

O que torna o GMX valioso?

Primeiro, o GMX provou ser uma plataforma lucrativa para detentores de tokens e provedores de liquidez (LPs). A plataforma gera taxas por meio de taxas de câmbio à vista e taxas de negociação de alavancagem, que ajudam a aumentar o valor geral do GMX. Este sucesso atraiu concorrência, sublinhando o valor e o potencial da plataforma.

Em segundo lugar, a GMX fornece exchanges descentralizadas à vista e perpétuas, permitindo transações transparentes em cadeia e profunda liquidez. Os traders podem entrar e sair de posições com spreads mínimos e impacto zero no preço, reduzindo o risco de liquidação. Este preço confiável é fornecido por meio de preços agregados, garantindo aos usuários uma experiência de negociação justa e eficiente. O foco da plataforma na transparência e na liquidez a torna valiosa para traders e investidores.

Além disso, o GMX oferece uma excelente experiência ao usuário com baixas taxas de transação e rápidas velocidades de transação em ambos os blockchains. Isto torna a negociação na GMX mais económica e eficiente em comparação com outras plataformas. Além disso, a GMX possui uma abordagem exclusiva de Automated Market Maker (AMM) que suporta alta liquidez sem dependência excessiva do Total Value Locked (TVL). Esta abordagem inovadora melhora a proposta de valor da plataforma e envolve os utilizadores.

Além disso, o valor da GMX também é afetado por fatores como a reputação da marca e o cenário competitivo. O GMX é considerado uma plataforma premium em relação aos seus concorrentes, o que ajuda na sua alavancagem de preços. Além disso, o surgimento de alternativas mais baratas para diferentes soluções de Camada 2 pode representar um desafio para a participação de mercado da GMX. No entanto, a posição estabelecida da GMX em termos de base de utilizadores e volume de negociação confere-lhe uma vantagem competitiva.

Em termos de potencial futuro, a GMX planeja introduzir ativos sintéticos e usar oráculos de baixa latência Chainlink para melhor acesso aos dados de mercado em tempo real. Espera-se que esses desenvolvimentos aumentem ainda mais o valor e a utilidade do GMX.