О GMX(GMX)

Что такое GMX?

GMX — это децентрализованный торговый протокол, основанный на блокчейне Arbitrum и Avalanche, поддерживающий спотовую и бессрочную торговлю криптовалютой. Пользователи наслаждаются чрезвычайно низкими спредами и нулевым влиянием на цену и могут торговать биткойнами, Ethereum, AVAX и другими активами с кредитным плечом до 50x. Его неразрешенный характер способствует инклюзивности, позволяя участникам участвовать без одобрения центрального органа, обеспечивая при этом глубокую ликвидность для эффективного исполнения ордеров.

Токен GMX — это полезный и управленческий инструмент, который стимулирует держателей делать ставки и делиться комиссиями за транзакции для содействия экологическому участию. Будучи протоколом, приносящим высокий доход, GMX превратился в GMX V2 и, как ожидается, достигнет значительного роста и расширения торгуемых активов.

Важно отметить, что GMX маркируется иначе, чем GMX Mail, что подчеркивает его роль как децентрализованного протокола обмена. В целом, GMX предлагает не требующую разрешения, прозрачную торговлю и варианты использования кредитного плеча, подкрепленные успехом и признанием в отрасли GMX V2.

История развития GMX

1. Основание и ранняя разработка (конец 2021 г. – начало 2022 г.)GMX приобрела известность в конце 2021 года, запустив торговлю на Arbitrum, сети второго уровня Ethereum, и проведя бессрочную торговлю фьючерсами с кредитным плечом 30x, что привлекло внимание.
2. Интеграция с Avalanche и стимулирование токенами (начало 2022 г.)Расширяя свой охват, GMX запустила Avalanche в начале 2022 года, что позволяет пользователям торговать AVAX, BTC и ETH с кредитным плечом 30x каждый. В то же время платформа стимулирует поставщиков ликвидности посредством ежемесячного распределения токенов esGMX.
3. Предложение по интеграции и управлению Chainlink (начало 2022 г. – апрель 2023 г.)В начале 2022 года GMX интегрировала оракулы Chainlink для получения достоверной информации о ценах. В апреле 2023 года GMX предложила предложение по управлению, которое было одобрено подавляющим большинством владельцев GMX и направлено на усиление участия сообщества.
4. Диверсификация, развитие и возможности GMX V2 (май 2023 г. – август 2023 г.)GMX достигла зрелости за счет диверсификации своей линейки продуктов, внедрения пулов ликвидности с несколькими активами, бирж и вариантов кредитного плеча в размере 30,5x каждый. Между тем, GMX V2 будет представлен в мае 2023 года, а бета-версия будет выпущена в августе. В обновлении представлены стандартные торговые функции, разнообразные пулы ликвидности и варианты обеспечения, комиссии за финансирование, функциональность влияния на цену, а также возможность обеспечения ликвидности, что знаменует собой этап инноваций и улучшенного пользовательского опыта.

Как работает GMX?

ГМХ v1

GMX V1 — это децентрализованная биржа, которая позволяет торговать несколькими активами через пул ликвидности. Трейдеры могут открывать, закрывать и обменивать токены с кредитным плечом от 1,1x до 30x. Пул ликвидности содержит различные активы, такие как BTC, ETH, USDC и т. д. Обмены, осуществляемые по рыночным ценам, определяемым оракулами, будут взимать комиссию в размере от 0,2% до 0,8%, в зависимости от состава пула ликвидности.

Для бессрочной торговли GMX V1 предлагает кредитное плечо от 1,1x до 30,5x, несколько типов ордеров и взимает комиссию в размере 0,1% за открытие и закрытие позиций. Кроме того, почасовая ставка по займу, рассчитанная на основе заемных активов, начисляется по процентной ставке 0,01%.

GLP (токен поставщика ликвидности) имеет решающее значение в GMX V1, позволяя пользователям получать комиссионные от торговли с использованием кредитного плеча, кредитования и обмена. Цена GLP определяется общей стоимостью активов в индексе, обеспечивая механизм чеканки и погашения. Когда трейдеры с кредитным плечом терпят убытки, поставщики ликвидности получают от них прибыль, образуя симбиотические отношения.

GMX V1 представляет инновационные функции, такие как ордера стоп-лосс/тейк-профит, взвешивание нескольких токенов, влияющее на комиссии, и механизм ликвидации для снижения риска. Торговые комиссии составляют 0,1% от размера позиции, а комиссии за исполнение покрывают сетевые затраты на открытие, закрытие или редактирование позиции. Механизм ценообразования стейблкоинов реагирует на ситуации разделения и обеспечивает стабильность в нестабильных рыночных условиях.

В целом, GMX V1 совершает революцию в децентрализованной торговле, предоставляя удобный интерфейс, прозрачные цены оракулов и уникальную систему предоставления ликвидности, которая способствует созданию динамичной и эффективной торговой экосистемы.

ГМХ v2

GMX V2 запустит тестовую сеть в мае 2023 года и выйдет в сеть в основной сети Arbitrum и Avalanche в августе. Он предлагает стандартные торговые функции, включая рыночные, лимитные и триггерные ордера, с упором на гибкость и управление рисками. Платформа позволяет пользователям экспериментировать с пулами ликвидности, залогом и комиссией за финансирование для настройки торговых стратегий. Поставщики ликвидности могут участвовать в изолированных пулах GM и получать стимулы для поддержания баланса. Интеграция потоков данных Chainlink улучшает обновление цен в реальном времени и торговлю внутри сети.

GMX V2 использует пул GM для обеспечения ликвидности, и пользователи могут покупать и продавать токены GM на основе источников индексных цен. Внедрить мостовое соединение средств для различных токенов. Поддерживает торговлю с использованием кредитного плеча и предоставляет возможности для открытия, управления и закрытия позиций. Платформа реализует адаптивные ставки финансирования, предназначенные для балансировки длинных и коротких позиций. Пользователи платят комиссию при открытии, закрытии и обмене позиций и могут подать заявку на получение положительной комиссии за финансирование. Управляйте рисками ликвидации и автоматической разгрузки (ADL) с помощью таких мер, как корректировка обеспечения и адаптивное финансирование. Платформа поощряет арбитражные возможности для сбалансированной торговли пулом. Пользователи могут подключать свои кошельки через такие платформы, как Rabby, и GMX подчеркивает осторожность пользователей, предоставляя подробную информацию о потенциальных рисках смарт-контрактов и ценовых стратегиях стейблкоинов.

Использование и распространение токенов

Использование токена

GMX — это собственный токен платформы GMX. Он обладает как практичностью, так и функциями управления. Его ценность заключается в комиссиях за протокол и выпуске. Владельцы токенов получают вознаграждение в виде депонированных GMX, очков-множителей и ETH/AVAX. Кастодиальные GMX можно выкупать или инвестировать, что предотвращает немедленную продажу токенов и снижает инфляцию. Мультипликативные баллы начисляются по ставке 100% годовых, что способствует долгосрочному владению активами и позволяет осуществлять дополнительные выгодные инвестиции.

Комиссии за обмен и транзакции распределяются в ETH или AVAX, в зависимости от сети ставок. Награды GMX включают постепенное преобразование управляемого GMX в GMX и постоянное получение вознаграждений в виде множителей для поощрения участия пользователей. Страница «Заработок» предоставляет возможности для управления вознаграждениями, предоставляя удобный интерфейс для ставок, получения и конвертации вознаграждений в экосистеме GMX.

Что делает GMX ценным?

Во-первых, GMX оказалась прибыльной платформой для держателей токенов и поставщиков ликвидности (LP). Платформа генерирует комиссии за счет комиссий за спотовую биржу и комиссий за торговлю за счет кредитного плеча, что помогает увеличить общую стоимость GMX. Этот успех привлек конкуренцию, подчеркнув ценность и потенциал платформы.

Во-вторых, GMX обеспечивает децентрализованные спотовые и бессрочные обмены, обеспечивая прозрачные внутрисетевые транзакции и высокую ликвидность. Трейдеры могут входить и выходить из позиций с минимальными спредами и нулевым влиянием на цену, что снижает риск ликвидации. Это надежное ценообразование обеспечивается за счет агрегированных цен, обеспечивая пользователям справедливый и эффективный торговый опыт. Ориентация платформы на прозрачность и ликвидность делает ее ценной для трейдеров и инвесторов.

Кроме того, GMX предлагает отличный пользовательский опыт благодаря низким комиссиям за транзакции и высокой скорости транзакций в обоих блокчейнах. Это делает торговлю на GMX более рентабельной и эффективной по сравнению с другими платформами. Кроме того, GMX использует уникальный подход Automated Market Maker (AMM), который поддерживает высокую ликвидность без чрезмерной зависимости от общей заблокированной стоимости (TVL). Этот инновационный подход повышает ценность платформы и привлекает пользователей.

Кроме того, на стоимость GMX также влияют такие факторы, как репутация бренда и конкурентная среда. GMX считается платформой премиум-класса по сравнению с конкурентами, что способствует ее ценовому рычагу. Кроме того, появление более дешевых альтернатив различным решениям уровня 2 может поставить под угрозу долю рынка GMX. Однако устоявшаяся позиция GMX с точки зрения пользовательской базы и объема торгов дает ей конкурентное преимущество.

Что касается будущего потенциала, GMX планирует представить синтетические активы и использовать оракулы Chainlink с малой задержкой для лучшего доступа к рыночным данным в реальном времени. Ожидается, что эти разработки еще больше повысят ценность и полезность GMX.