จากที่เราเห็นได้ ราคาของคริปโตเคอร์เรนซีอย่าง Bitcoin และ Ethereum ได้ฟื้นตัวขึ้น แต่น่าเสียดายที่เนื่องจากการตกต่ำในอดีต คริปโตเคอร์เรนซี 10 อันดับแรกยังคงซบเซา ณ เวลาที่เขียนบทความนี้ Bitcoin ยังคงอยู่ที่ประมาณ 38,000 ดอลลาร์สหรัฐ

แม้ว่าตลาดคริปโตจะซบเซาในช่วงที่ผ่านมา แต่มูลค่าการซื้อขายฟิวเจอร์สในตลาดอนุพันธ์คริปโตกลับพุ่งสูงขึ้น จึงอาจกล่าวได้ว่าการเทรดฟิวเจอร์สช่วยเพิ่มประสิทธิภาพการใช้เงินทุนในระดับหนึ่ง

ฟิวเจอร์สซึ่งเป็นที่นิยมในหมู่นักลงทุนคริปโต มาพร้อมความเสี่ยงสูง นำไปสู่การถูกบังคับล้างพอร์ตบ่อยครั้ง ตามข้อมูลการล้างพอร์ตฟิวเจอร์สทั้งระบบจาก bcoin มูลค่าการล้างพอร์ตเกิน 500 ล้านดอลลาร์สหรัฐในวันที่ 24 กุมภาพันธ์ และมีผู้ถูกล้างพอร์ตกว่า 40,000 คนในช่วง 24 ชั่วโมงที่ผ่านมา ตัวเลขที่น่าตกใจเหล่านี้ทำให้ผู้คนสงสัยว่า: การเทรดฟิวเจอร์สต้องจบลงด้วยการถูกล้างพอร์ตเสมอหรือไม่? แน่นอนว่าไม่ใช่ แม้แต่มือใหม่ก็สามารถหลีกเลี่ยงการล้างพอร์ตหรืออย่างน้อยก็บรรเทาความสูญเสียได้ หากรู้สาเหตุทั่วไป

จากข้อมูลการล้างพอร์ตทั้งระบบของ bcoin

แล้วพฤติกรรมแบบใดที่อาจนำไปสู่การล้างพอร์ตในการเทรดฟิวเจอร์ส?

1. การเดิมพันแบบได้หมดหรือเสียหมด

มือใหม่ในการเทรดฟิวเจอร์สมักจะทุ่มเทเงินทั้งหมดในช่วงเวลาชั่ววูบ แต่สุดท้ายก็จบลงด้วยการถูกบังคับล้างพอร์ต ดังนั้นนักลงทุนมือใหม่ควรควบคุมขนาดพอร์ตและลงทุนอย่างมีเหตุผล

2. ไม่มีการตั้งจุดทำกำไรและจุดตัดขาดทุน

นี่เป็นสาเหตุทั่วไปของการล้างพอร์ต และเกี่ยวข้องกับจิตวิทยาของนักลงทุน: ผู้ที่ขาดทุนต้องการเอาเงินคืน ในขณะที่ผู้ที่ทำกำไรต้องการกำไรมากขึ้น ทั้งสองกรณีอาจนำไปสู่การถูกล้างพอร์ตได้ง่ายในตลาดที่ผันผวน ดังนั้นมือใหม่จำเป็นต้องตระหนักถึงจุดที่ควรทำกำไรและจุดที่ควรตัดขาดทุน

จริงๆ แล้ว หลายตลาดมีฟีเจอร์การทำกำไรและตัดขาดทุนเพื่อช่วยผู้ใช้ควบคุมความเสี่ยง ตัวอย่างเช่น CoinEx วางฟังก์ชัน TP/SL ไว้ในตำแหน่งที่เห็นได้ชัดบนหน้าฟิวเจอร์ส ผู้ใช้สามารถตั้งค่า TP/SL ได้ง่ายหลังจากเปิดพอร์ต การทำงานของคำสั่งตลาดและประมาณการกำไร/ขาดทุนถูกอธิบายไว้อย่างชัดเจนจนแม้แต่มือใหม่ก็สามารถเริ่มต้นได้ทันที

3. การเทรดบ่อยเกินไป

นี่เป็นอีกปัญหาที่พบบ่อยในหมู่มือใหม่ที่ไม่สามารถทนต่อความผันผวนระยะสั้นและเทรดบ่อยเกินไป อย่างไรก็ตาม การกระทำเช่นนี้อาจทำให้การคาดการณ์ตลาดของคุณมีความทนทานต่อข้อผิดพลาดน้อยลง นำไปสู่การถูกบังคับล้างพอร์ตแม้แต่ในพอร์ตขนาดเล็ก

4. การรีบเก็งกำไรจากจุดต่ำ

สิ่งนี้พบได้ทั่วไปในหมู่มือใหม่ที่เคยทำกำไรมาก่อน น่าเสียดายที่นักลงทุนเหล่านี้ทำตัวเหมือนรู้ไปหมด โดยตัดสินใจจากผลการดำเนินงานในอดีตเท่านั้น แทนที่จะพิจารณาสภาวะตลาดปัจจุบัน เมื่อติดกับดัก การถูกบังคับล้างพอร์ตก็หลีกเลี่ยงไม่ได้

5. ความรู้เกี่ยวกับพลวัตตลาดน้อยและการคาดการณ์ผิดพลาด

สับสนกับความผันผวนของตลาด นักลงทุนอาจเดินตามฝูงชนอย่างไม่มีทิศทาง เพิ่มขนาดพอร์ตแม้ในแนวโน้มขาลง โดยไม่มีความรู้เพียงพอเกี่ยวกับตลาด มือใหม่มักจะรีบเปิดพอร์ตซึ่งอาจเสี่ยง บางคนอาจไม่ยอมตัดขาดทุนและกลับเพิ่มขนาดพอร์ตจนถูกบังคับล้างพอร์ต ด้วยความมั่นใจเกินไปในการคาดการณ์ตลาด นักลงทุนเทรดสวนแนวโน้มขาลงอย่างรีบร้อนก่อนที่ตลาดจะฟื้นตัว สุดท้ายก็ถูกบังคับล้างพอร์ต

6. การถือพอร์ตข้ามคืน

ในกรณีนี้ พอร์ตไม่ได้ถูกปิดเมื่อสิ้นวัน ซึ่งมักนำไปสู่การล้างพอร์ต เนื่องจากคริปโตมีการซื้อขายตลอด 24 ชั่วโมง การถือพอร์ตข้ามคืนทำให้คุณไม่ทราบพลวัตของตลาดและมีแนวโน้มที่จะขาดทุนจากการล้างพอร์ต

หกประเด็นข้างต้นเป็นสาเหตุทั่วไปที่นำไปสู่การถูกบังคับล้างพอร์ตในการเทรดฟิวเจอร์สและควรหลีกเลี่ยง นักลงทุนฟิวเจอร์สที่ไม่มีประสบการณ์ควรศึกษาความรู้จากคลังข้อมูลและเครื่องมือที่ตลาดเสนอให้เพื่อระบุความเสี่ยงในการล้างพอร์ต ตัวอย่างเช่น CoinEx Exchange เตือนนักลงทุนเกี่ยวกับความเสี่ยงในการล้มละลายบนหน้าฟิวเจอร์ส และยังมีคลังข้อมูลการเทรดฟิวเจอร์ส ( https://support.coinex.com/hc/en-us/categories/360001448453-Futures-Trading ) เพื่อช่วยให้ผู้ใช้ตัดสินใจลงทุนอย่างมีข้อมูล

จากหน้าฟิวเจอร์สของ CoinEx Exchange

สาเหตุที่ทำให้นักเทรดฟิวเจอร์สมือใหม่ถูกบังคับล้างพอร์ตถึง 90%