Teknik analizde yatırımcılar, potansiyel alım satım fırsatlarını belirlemek ve gelecekteki fiyat hareketlerini tahmin etmek için çeşitli grafik formasyonları kullanır. En yaygın grafik formasyonlarından biri, fiyatın kırılmasının beklendiği bir noktaya doğru yakınsayan iki trend çizgisinin oluşturduğu üçgen formasyonudur. Üçgen formasyonları farklı alım satım stratejileri için kullanılabilir ve bunların nasıl kullanılacağını anlamak ve alım satımla ilgili riski yönetmek çok önemlidir. Bu yazımızda da “triangle pattern” olarak da bilinen üçgen formasyonuna, formasyonun çeşitlerine ve kullanımına değineceğiz. Ayrıca bu formasyonu kullanırken risk yönetimi uygulamasından bahsedeceğiz. İşte detaylar…

Üçgen formasyonu nedir?

Üçgen formasyonları, kripto paralarda ve diğer varlıklarda bir fiyat trendinin devam ettiğini ya da tersine döndüğünü gösteren teknik analiz formasyonlarıdır. Bu formasyon, iki trend çizgisinin birleşerek bir üçgen oluşturmasıyla meydana gelir. Trend çizgileri, belirli bir süre boyunca fiyatın en yüksek ve en düşük noktalarını temsil eder. Bu formasyon, piyasanın alıcılar ve satıcılar arasındaki kararsızlığını ve her iki yönde de bir kırılmadan önceki “enerji birikimini” gösterir. Zira grafikte oluşan üçgenin, hakim trendde bir duraklamaya işaret ettiği düşünülüyor. Bu nedenle analistler, bu formasyonları “devam formasyonu” olarak sınıflandırıyor.

Üçgenler “yatay ticaret modelleri” olarak tanımlanabilir. Oluşumunun başlangıcında üçgen en geniş noktasındadır. Piyasa yatay bir formasyonda işlem görmeye devam ettikçe, işlem aralığı daralır ve üçgenin noktası oluşur. Aslında bu formasyon, basitçe, aşağıdaki iki madde ile açıklanabiliyor:

Destek veya talep seviyesi/çizgisi: Üçgenin alt çizgisini veya alt trend çizgisi grafikteki desteği temsil eder. Bu noktada, hisse senedinin alıcıları satıcıları geride bırakır ve hisse senedinin fiyatı yükselmeye başlar.
Arz veya direnç seviyesi/çizgisi: Üçgenin en üst çizgisidir ve yatırımcılar kârlarını da alarak çıktıklarında geriye kalan, piyasanın aşırı alım tarafını temsil eder.

Sonuç olarak üçgen formasyonları traderlar tarafından bir menkul kıymetin veya kripto paranın fiyat hareketinin gelecekteki yönünü tahmin etmek için kullanılıyor. Formasyon, türüne bağlı olarak yükseliş ya da düşüş yönünde bir fiyat kırılmasına işaret edebilir. Zira üçgen formasyonunun üç ayrı türü olması, farklı kırılmaların ipucu niteliğinde.

Üçgen formasyon türleri

Mevcut durumda, üç tür üçgen formasyonu var. Bunlar şu şekilde: Yükselen üçgen formasyonu, alçalan üçgen formasyonu ve simetrik üçgen formasyonu. Kritik formasyonun çeşitlerine yönelik detaylar ise aşağıdaki şekilde:

Yükselen üçgen formasyonu

Yükselen üçgen formasyonu, üst trend çizgisi yatay olduğunda ve alt trend çizgisi yükseldiğinde oluşan bir boğa formasyonudur. Bu formasyon alıcıların biriktiğini ve satıcıların azaldığını gösterir. Alıcılar daha yüksek fiyatlar ödemeye istekliyken, satıcılar geri çekilmektedir. Bu birikim, fiyatın direnç seviyesine yükselmesine ve bu noktada kırılmasına neden olur. Yükselen üçgen formasyonu, fiyat yüksek hacimle yatay direnç çizgisinin üzerine çıktığında onaylanır. Formasyonun fiyat hedefi, üçgenin yüksekliğinin ölçülmesi ve kırılma noktasından yukarı doğru yansıtılmasıyla belirlenir.

Alçalan üçgen formasyonu

Alçalan üçgen formasyonu, alt trend çizgisi yatay olduğunda ve üst trend çizgisi alçaldığında oluşan bir düşüş formasyonudur. Bu formasyon satıcıların biriktiğini ve alıcıların azaldığını gösterir. Satıcılar daha düşük fiyatları kabul etmeye istekliyken, alıcılar bu seviyeden alım yapmaya istekli değildir. Bu birikim, fiyatın kırılabileceği destek seviyesine düşmesine neden olur.

Fiyat yüksek hacimle yatay destek çizgisinin altına düştüğünde alçalan üçgen formasyonunun teyit edildiği düşünülmekte. Formasyonun fiyat hedefi, üçgenin yüksekliğinin ölçülmesi ve kırılma noktasından aşağıya doğru inmesiyle belirlenir.

Simetrik üçgen formasyonu

Simetrik üçgen formasyonu, hem üst hem de alt trend çizgileri aynı açıda birleştiğinde oluşan nötr bir formasyondur. Bu formasyon, piyasada alıcı ve satıcıların eşit olarak eşleştiği bir kararsızlık dönemine işaret eder. Bu enerji birikimi, fiyatın kırılana kadar daralan bir aralıkta hareket etmesine neden olur. Simetrik üçgen formasyonu, fiyat trend çizgilerinden birinin üzerinde ya da altında yüksek hacimle kırıldığında onaylanır. Formasyonun fiyat hedefi, üçgenin yüksekliğinin ölçülmesi ve kırılma yönünde yansıtılmasıyla belirlenir.

Üçgen formasyonları nasıl kullanılır ve ticareti nasıl yapılır?

Üçgen formasyonlar, bir noktaya doğru yakınsayan iki trend çizgisinin birleştirilmesiyle oluşturulur ve grafik üzerinde üçgen benzeri bir şekil oluşturur. Yukarıda da bahsettiğimiz üzere üç tür üçgen formasyonu vardır. Yükselen üçgen formasyonu yatay bir direnç seviyesi ve yukarı doğru eğimli bir trend çizgisi olduğunda oluşurken, alçalan üçgen formasyonu yatay bir destek seviyesi ve aşağı doğru eğimli bir trend çizgisi olduğunda oluşur. Simetrik üçgen formasyonu, her iki trend çizgisi de birbirine doğru eşit derecede eğimli olduğunda ve fiyat hareketinin yönünde net bir eğilim olmadığında oluşur.

Yatırımcılar potansiyel kırılmaları belirlemek ve buna göre işlemlere girmek için üçgen formasyonlarını kullanabilir. Örneğin, fiyat yükselen bir üçgenin tepesine yaklaştığında, traderlar direnç seviyesinin üzerinde bir kırılma arayabilir ve uzun bir pozisyon açabilirler. Tersine, fiyat alçalan bir üçgenin dibine yaklaştığında, traderlar destek seviyesinin altında bir kırılma bekleyebilir. Ardından açığa satış yapabilir. Simetrik üçgenlerde, traderlar, kırılmanın yönüne bağlı olarak her iki yönde de pozisyon girebilir. Ancak, üçgen formasyonlarının herhangi bir yönde fiyat kırılmasını garanti etmediğini unutmamak gerekir. Yatırımcılar işlem yapmadan önce analizlerini diğer teknik göstergeler ve fiyat hareketleri ile teyit etmeli.

Üçgen formasyonlarında alım satım yaparken, yatırımcılar bir pozisyona girmeden önce kırılmanın onaylanmasını beklemeli. Fiyat, yüksek hacimli trend çizgilerinden birinin üstüne veya altına düştüğünde bir kırılma meydana gelir. Bu noktada yatırımcılar riski yönetmek için kırılma noktasının altına bir “stop loss” emri verebilir. Yani, üçgen formasyonlarında alım satım yaparken izlenmesi gereken birkaç adımı aşağıdaki gibi özetleyebiliriz:

Formasyonu tanımlayın: Bir varlığın fiyat grafiğinde üçgen formasyon arayın.
Trendin yönünü belirleyin: Varlığın yükseliş trendinde mi yoksa düşüş trendinde mi olduğunu belirleyin.
Kırılma yönünü belirleyin: Üçgen formasyonu belirlendikten sonra, trendin yönünü teyit etmek için trend çizgilerinin üstünde veya altında bir kırılma belirleyin.
Bir stop loss seviyesi belirleyin: Ticaretin beklentiye aykırı olması durumunda riski yönetmek ve olası kayıplara karşı korunmak için bir stop loss belirleyin.
Kâr hedefi koyun: Giriş noktası ile kırılma seviyesi arasındaki potansiyel mesafeye göre bir kâr hedefi belirleyin. Yani, “take profit” noktası belirleyin.
Ticareti izleyin: İşlemi düzenli olarak izleyin ve stop loss ile take profit seviyelerini gerektiği gibi ayarlayın.

Yatırımcılar neden üçgen formasyonlarını kullanır?

Yatırımcılar üçgen formasyonları kullanır çünkü bunlar fiyat hareketlerinin potansiyel yönü hakkında değerli bilgiler sağlar. Bir üçgen formasyonu oluştuğunda, fiyat iki trend çizgisi arasında sıkışır ve her iki yönde de bir kırılma olasılığı yüksek olur. Yatırımcılar patern’e baktıktan sonra yukarıda bahsettiğimiz üç formasyondan biri olarak sınıflandırabilir. Ardından yatırımcılar bu bilgiyi alım satım yapmak ve fiyat hareketlerinden potansiyel olarak kâr elde etmek için kullanabilir.

Üçgen formasyonları, başarılı alım satım olasılığını artırmak için diğer teknik göstergelerle birlikte de kullanılabilir. Örneğin, yatırımcılar bir kırılmanın gücünü teyit etmek için hacim göstergelerini ya da aşırı alım veya aşırı satım koşullarını belirlemek için osilatörleri kullanabilir.

Üçgen formasyonlarını kullanırken risk yönetimi

Diğer tüm ticaret stratejileri gibi, üçgen formasyonlar da risk içerir ve traderların risklerini uygun şekilde yönetmesi gerekir. Birçok uzmana göre, riski yönetmenin bir yolu, uygun pozisyon açmak ve stop-loss seviyelerini belirlemek. Yatırımcılar, her işlemde varlıklarının yalnızca küçük bir kısmını riske atmalı ve üçgen formasyonunun destek veya direnç seviyesinin altında stop-loss seviyeleri belirlemeli. Bunu yaparak, traderlar, eğer ticaret olumsuz giderse potansiyel kayıplarını sınırlayabilirler.

Riski yönetmenin bir başka yolu da bir ticarete girmeden önce kırılmanın onaylanmasını beklemektir. Yatırımcılar, bir ticarete girmeden önce fiyatın destek veya direnç seviyesinin üstünde veya altında kapanmasını bekleyebilirler. Bu şekilde, kırılmanın gerçek olduğunu ve sahte bir kırılma olmadığını doğrulayabilirler.

Triangle pattern (üçgen formasyonu) nedir?