این مقاله تفاوتهای بین معاملات اسپات و معاملات فیوچرز در بازارهای رمزارز را توضیح میدهد، که در آن معاملات فیوچرز به طور خاص به معاملات قرارداد پرپچوال اشاره دارد.
معاملات اسپات چیست؟
معاملات اسپات به خرید یا فروش فوری رمزارز اشاره دارد. این روشی ساده است که به تریدرها اجازه میدهد یک رمزارز را با دیگری مبادله کنند و مالکیت دارایی را به دست آورند.
در معاملات اسپات، قیمت اسپات قیمت فعلی است که یک دارایی میتواند برای تحویل فوری خریداری یا فروخته شود. تریدرها میتوانند در هر زمان از روز معاملات را انجام دهند.
معاملات فیوچرز چیست؟
قرارداد پرپچوال یک مشتقه بدون تاریخ انقضای مشخص است. نرخ تأمین مالی کمک میکند تا قیمتهای فیوچرز با قیمت اسپات دارایی پایه هماهنگ بماند.
در معاملات فیوچرز، تریدرها در واقع خود رمزارز را نگهداری نمیکنند بلکه قراردادی را در اختیار دارند که ارزش آن از دارایی پایه مشتق میشود. این بدان معناست که تریدرها موظف هستند دارایی را در زمان مشخصی خریداری یا بفروشند.
🔗اطلاعات بیشتر:
راهنمای مبتدیان برای معاملات فیوچرز کوینکس
چگونه از معاملات فیوچرز سود کسب کنیم
تفاوتهای بین معاملات اسپات و معاملات فیوچرز
| ویژگی | معامله اسپات | معاملات فیوچرز (قراردادهای پرپچوال) |
|---|---|---|
| ماهیت معامله | ارزش برابر: سرمایه برابر با ارزش دارایی پایه است. | اهرمی: استفاده از وجوه قرضی برای تقویت موقعیت. |
| مالکیت دارایی | خریداران مالک رمزارز مانند BTC، CET و غیره هستند. | فقط قراردادهای فیوچرز معامله میشوند، بدون تحویل دارایی پایه. |
| جهت معامله | خرید/فروش | لانگ/شورت |
| تولید درآمد | سود فقط از افزایش قیمت | تریدرها میتوانند لانگ یا شورت بگیرند و در بازارهای صعودی یا نزولی سود کسب کنند. |
| اهرم | بدون اهرم (1:1) | میتواند به شدت اهرمی باشد (1-100X)، که هم سود و هم ریسکها را تقویت میکند |
| لیکویید شدن | بدون ریسک لیکویید شدن | ریسک بسته شدن موقعیت/لیکویید شدن اجباری |
| سطح ریسک | ریسک کم: ضررها محدود به اصل سرمایه است | ریسک بالا: ممکن است در صورت بیشتر شدن ضررها از مارجین، منجر به لیکویید شدن شود |
| هزینهها | کارمزد معامله | کارمزد معامله + کارمزد تأمین مالی |
| سناریوها | مناسب برای سرمایهگذاری بلندمدت و استفاده برای ذخیره ارزش | مناسب برای سفتهبازی کوتاهمدت، آربیتراژ و محافظت در برابر ریسکهای بازار اسپات |
| تریدرها هدف | 1. مبتدیان در معاملات رمزارز. 2. سرمایهگذاران بلندمدت. 3. تریدرها ریسکگریز. 4. سرمایهگذاران غیرفعال با تحقیقات بازار محدود. | 1. تریدرها با تجربه. 2. سفتهبازان کوتاهمدت. 3. کاربران استراتژی آربیتراژ. 4. تریدرها حرفهای با مهارتهای مدیریت ریسک. |
🔗اطلاعات بیشتر:
تفاوتهای بین معاملات اسپات، معاملات مارجین و معاملات فیوچرز چیست