계층화된 유지 증거금 소개
1. 계층화된 유지 증거금은 사용자의 포지션 크기에 따라 플랫폼이 유지 증거금 비율과 최대 레버리지를 조정하는 동적 위험 관리 메커니즘입니다. 유지 증거금 비율은 포지션 크기에 비례하여 증가합니다.
이 메커니즘은 시스템적 위험과 시장 유동성 사이의 균형을 유지합니다.
- 작은 포지션: 더 높은 레버리지와 낮은 유지 증거금.
- 큰 포지션: 더 낮은 레버리지와 높은 유지 증거금.
2. 유지 증거금 계산
- 선형 계약: 유지 증거금 = 마크 가격 × 포지션 크기 × 유지 증거금 비율
- 인버스 계약: 유지 증거금 = (계약 액면가 × 계약 수량 / 마크 가격) × 유지 증거금 비율
계층화된 유지 증거금의 장점
1. 다양한 거래 전략에 적응: 작은 포지션 보유자는 자본을 확대하기 위해 더 높은 레버리지로 거래할 수 있으며, 큰 포지션 보유자는 위험을 줄이기 위해 합리적인 레버리지 제한을 받습니다.
2. 소매 투자자 보호: 작은 포지션에 대해 더 높은 레버리지(예: 100X)를 허용하여 위험 허용도를 수용하면서, 증거금 계층은 모든 포지션 크기에 걸쳐 과도한 레버리지를 방지합니다.
3. 시장 역학의 균형: 극단적인 시장 상황에서 큰 포지션에 대한 레버리지를 제한하고 증거금 요구사항을 높임으로써 대규모 청산이 시장 유동성에 미치는 영향을 줄입니다. 이는 과대 포지션의 가격 변동성으로 인한 가격 변동을 완화하고 시장 안정성을 유지합니다.
계층화된 유지 증거금 예시
1. BTCUSDT 선형 계약 시장
| 포지션 크기 (BTC) | 유지 증거금 비율 | 최소 개시 증거금 비율 | 최대 레버리지 비율 |
| 0 - 20 | 0.50% | 1.00% | 100X |
| 20.0001 - 50 | 1.00% | 2.00% | 50X |
| 50.0001 - 100 | 1.50% | 3.33% | 30X |
| 100.0001 - 200 | 2.00% | 5.00% | 20X |
| 200.0001 - 500 | 2.50% | 6.66% | 15X |
| 500.0001 - 1,000 | 3.00% | 10.00% | 10X |
2. BTCUSD 인버스 계약 시장
| 포지션 크기 (계약) | 유지 증거금 비율 | 최소 개시 증거금 비율 | 최대 레버리지 비율 |
| 0 - 500,000 | 0.50% | 1.00% | 100X |
| 500,001 - 1,000,000 | 1.00% | 2.00% | 50X |
| 1,000,001 - 2,000,000 | 1.50% | 3.33% | 30X |
| 2,000,001 - 5,000,000 | 2.00% | 5.00% | 20X |
| 5,000,001 - 10,000,000 | 2.50% | 6.66% | 15X |
| 10,000,001 - 20,000,000 | 3.00% | 10.00% | 10X |
메모
1. 레버리지로 합리적으로 거래하세요: 높은 레버리지는 위험을 증폭시킵니다. 레버리지와 포지션 크기를 귀하의 위험 허용도에 맞게 조정하세요.
2. 정기적으로 포지션을 추적하세요: 시장 변동으로 인해 귀하의 포지션이 더 높은 계층으로 이동할 수 있으며, 이로 인해 더 엄격한 증거금 요구사항과 마진 콜이 발생할 수 있습니다. 강제 청산을 피하기 위해 계정을 모니터링하고 충분한 증거금을 유지하도록 하세요.