CoinEx 리서치: 페이먼트 레고: 스트리밍 페이먼트 프로젝트 개요 (II)

스트리밍 결제 프로젝트 에 대한 개요를 계속 살펴보겠습니다.

3. Streamflow

Streamflow는 조직과 개인이 자금을 간단하고 명확하게 분배할 수 있게 해주는 제품군입니다. 현재 솔라나에 배포되어 있으며, USDT, prtSOL 및 기타 여러 SPL 토큰을 지원합니다.

Streamflow는 사용자가 자금 분배(예: 토큰 베스팅, 급여, 다중 서명 금고)와 관련된 문제를 해결하고 프로세스를 간소화하여 시간과 비용을 절약할 수 있도록 프로토콜, SDK 및 애플리케이션을 구축합니다. Streamflow의 제품군은 다음과 같습니다:

• 토큰 베스팅: 시작/종료 시간(잠금 시간 포함), TGE 비율, 해제 비율 등 토큰 잠금 해제/베스팅을 위한 일반적인 구성 가능한 매개변수를 제공하는 오픈소스, 검증 가능한 프로그래밍 가능한 토큰 베스팅 프로토콜;
• 스트림 결제: 시간 잠금 에스크로 계정 형태의 점진적 결제(구체적인 단계는 아래 단락 참조);
• 일괄 결제: 팀 급여 또는 암호화폐 네이티브를 위한 보상 분배로, 간편한 1대 다 결제 포함;
• 멀티시그 월렛: M/N 서명이 필요한 금고와 보관소 생성.

Streamflow에서 스트림 결제를 생성할 때, 송금자는 토큰 유형, 금액, 수신자 주소, 빈도(초/시간/일/주/월/년당), 계약 제목, 시작 날짜 및 시간, 계약 이전 가능자(수신자, 송금자, 둘 다 또는 둘 다 아님), 계약 취소 가능자(수신자, 송금자, 둘 다 또는 둘 다 아님), 자동 인출 활성화 여부 등의 정보를 입력/선택할 수 있습니다.

(출처: Streamflow 공식 웹사이트)

또한 Streamflow는 Jump Crypto, Solana Ventures, GVB, Amber 등 강력한 투자자들의 지원을 받고 있습니다.

4. Zebec

Zebec 프로토콜은 솔라나에 배포된 프로그래밍 가능한 스트리밍 결제 프로토콜이자 다중 통화 자금 관리 도구입니다. Zebec을 통해 가능해진 자동 자금 스트림을 통해 기업, 직원, 소비자는 지불 방식, 투자 방식, 제품이나 서비스 구매 방식을 완전히 재구상할 수 있습니다.

Zebec의 첫 번째 애플리케이션인 Zebec Pay는 직원들이 초 단위로 급여를 받고 즉시 사용할 수 있게 해주는 효율적이고 수수료가 낮은 급여 솔루션입니다. 이 앱은 현재 SOL, ZBC, USDC, USDT를 포함한 솔라나 토큰을 지원합니다. Zebec Pay는 단순한 스트리밍 결제 도구 이상입니다. 또한 직원들에게 다음과 같은 우수한 암호화폐 네이티브 금융 서비스를 제공합니다:

• 자동화된 달러 코스트 애버리징: Zebec은 실시간, 초 단위 달러 코스트 애버리징 투자 기능을 제공합니다. 사용자는 급여의 일정 비율을 자동으로 암호화폐로 전환하여 더 쉽게 급여를 투자할 수 있습니다.
• 투자 및 수익 농사: 사용자는 쉽게 프로그래밍할 수 있는 스마트 계약을 통해 자금 사용을 완전히 제어할 수 있으며, 이를 통해 수익을 얻기 위해 암호화폐나 DeFi 애플리케이션에 자동 투자할 수 있습니다.
• 암호화폐 IRA 및 401K 계정: 사용자는 급여의 일부를 규정을 준수하는 암호화폐 IRA 및 401K 계정에 쉽게 할당할 수 있습니다.
• 무료 법정화폐 온램프 및 오프램프: 사용자는 수수료 없이 암호화폐를 USD로 교환하고 일반 은행 계좌로 송금할 수 있습니다.

스트림 결제를 생성할 때, 송금자는 먼저 Zebec 프로토콜에 토큰을 예치하고 거래명, 비고, 수신자 주소, 토큰 유형, 금액, 시작 시간, 완료 시간 등의 정보를 입력/선택해야 합니다. 고정 스트리밍 비율을 선택한 경우에는 금액과 완료 시간이 필요하지 않습니다. 대신 송금자는 스트리밍 비율(예: X주/월/일당 전송할 토큰 수)만 선택하면 됩니다. 스트림이 생성되면 사용자는 스트림을 일시 중지하거나 종료할 수도 있습니다.

(출처: Zebec 공식 웹사이트)

현재 Zebec은 토큰(ZBC)을 발행한 유일한 스트리밍 결제 프로토콜이며, 총 공급량은 100억개입니다. 3월 16일, Zebec은 2,800만 달러를 모금했는데, 이 중 2,100만 달러는 Circle, Coinbase, Solana Ventures, Lightspeed Venture Partners, Alameda Research 등의 민간 투자자로부터 조달되었으며, 나머지 700만 달러는 Republic과 협력하여 공개 판매를 통해 확보되었습니다.

결론

위의 네 프로젝트 모두 핵심 비즈니스는 스트리밍 결제이지만 제품 설계 측면에서는 차이가 있습니다. 지원하는 네트워크 수 측면에서는 Sablier가 1위이고 Superfluid가 그 뒤를 잇습니다. 하지만 이 두 프로젝트는 주로 EVM 호환 네트워크를 지원하는 반면, Streamflow와 Zebec는 EVM과 호환되지 않는 솔라나를 지원한다는 점에 주목해야 합니다. 스트림 유형과 관련하여, Sablier는 고정 금액의 스트림을 허용하는 반면 Superfluid는 고정 유동 비율의 스트림을 지원합니다. 한편, 이 두 프로젝트는 스트리밍 결제를 생성할 때 간단한 정보만 필요로 합니다. 반면 Streamflow와 Zebec에서는 사용자가 더 많은 옵션을 가지고 있으며, 스트리밍 결제를 생성할 때 더 많은 맞춤형 정보가 필요합니다.

네 프로젝트 각각은 고유한 장점을 가지고 있습니다. Sablier는 데이터가 명확하게 표시되는 잘 설계된 시각적 인터페이스를 제공합니다. Superfluid는 커뮤니티 구성원이 더 많은 애플리케이션 시나리오를 탐색할 수 있는 커뮤니티 기반 개발 모델을 특징으로 합니다. 또한 그 프레임워크는 개발자가 더 많은 기능을 구축할 수 있게 해줍니다. Streamflow는 프로토콜을 더 가시적으로 만들며, Streamflow에서의 작업은 스트리밍 결제를 생성할 때 텍스트로 변환됩니다. Zebec의 가장 두드러진 특징은 암호화폐 조직의 직원들이 급여를 받는 방법에 대한 솔루션을 제공한다는 것입니다. 스트리밍 결제 외에도 Zebec는 급여의 스트리밍 투자/관리, 규정을 준수하는 암호화폐 IRA 및 401k 계정, 그리고 법정화폐 온램프 및 오프램프를 제공합니다.

아래 표는 네 프로젝트에 대한 기본 정보를 담고 있습니다:

IV. 스트리밍 결제의 응용 시나리오

스트리밍 결제가 독자적으로 번창하지 못할 수 있지만, 그것은 Web 3.0 프로세스에서 주요 도구입니다. 심지어 필수 인프라라고 주장할 수도 있습니다. 스트리밍 결제는 에어드롭, IDO, 자금 관리의 마이크로 혁신 실현과 DeFi, NFT, DAO, 메타버스와 같은 카테고리의 프로젝트 로드맵 구현에 중요한 역할을 합니다.

다음 단락에서는 스트리밍 결제의 몇 가지 응용 시나리오를 소개합니다. 독자들은 스트리밍 결제의 더 많은 사용 사례를 상상하고 탐색해보시기 바랍니다.

1. 실시간 급여

회사 직원, 서비스 제공자 또는 DAO 기여자 모두 공간적/시간적 제약 없이 스트리밍 결제 프로토콜을 통해 실시간으로 급여를 받을 수 있습니다. 스트리밍 결제는 노동 비용과 금융 비용을 모두 절감합니다. 스트리밍 결제를 통해 사람들은 더 이상 회계, 청구서 발행, 타임스탬프에 돈을 낭비할 필요가 없습니다. 대신 스트림을 생성/종료할 때 가스 수수료만 지불하면 되며, 이는 자금 흐름도 개선합니다. 실시간 급여의 더 구체적인 시나리오는 다음과 같습니다: 다국적 기업은 전 세계에 있는 직원들에게 고정 스트리밍 비율로 실시간 급여를 지급할 수 있습니다(규정 준수 요소 고려 필요). 또한 단기 교육 과정 학생들은 처음에 일시불로 지불하지 않고 일일 빈도의 스트림을 통해 수업료를 지불할 수 있습니다. 마지막으로, 메타버스의 토지 소유자는 MANA와 같은 토큰을 고정 금액의 스트림을 통해 가상 세계 디자이너에게 지급할 수 있습니다.

2. 토큰 잠금 해제 및 에어드롭

프로젝트의 민간/공공 투자자들은 종종 더 낮은 가격에 토큰을 투자할 수 있기 때문에, 프로젝트 팀은 이러한 투자자들에게 락업 기간을 요구합니다. 예를 들어, 토큰 배포 시 TGE는 6개월에서 1년 동안 잠길 특정 비율을 설정합니다. 락업 기간이 끝나면 토큰은 1년에서 2년 동안 매월 또는 매일 릴리스됩니다. 이러한 접근 방식은 프로젝트 팀에게 관리상의 문제를 야기하고 프로젝트와 투자자 간의 신뢰 관계를 약화시킵니다. 이때 스트리밍 결제 도구를 사용하여 이 문제를 해결할 수 있습니다. 스트리밍 결제를 통해 프로젝트 팀은 별도의 스마트 컨트랙트를 생성할 필요 없이, 스트리밍 결제 플랫폼에서 베스팅 비율과 락업 기간과 같은 간단한 매개변수만 설정하면 실시간 토큰 베스팅이 가능합니다(위 단락에서 소개한 대로). 동시에, 스트림이 생성되면 발신자가 계약을 중단할 수 없기 때문에 투자자들은 프로젝트 팀의 계약 불이행을 걱정할 필요가 없습니다. 또한 프로젝트 팀은 계약에 잠긴 자금에 접근할 수 없습니다.

에어드롭에도 동일하게 적용됩니다. 현재 대부분의 에어드롭은 사용자에게 배포된 토큰이 매도 압력을 생성하는 일시불 배포입니다. 하지만 스트리밍 결제 프로토콜을 통해 프로젝트 팀은 고정된 주기로 실시간으로 에어드롭 보상을 배포할 수 있어 이러한 압력을 완화할 수 있습니다.

3. 자금 관리

예를 들어, Zebec의 자동 달러 코스트 애버리징과 투자 기능을 통해 사용자는 급여의 일정 비율을 암호화폐로 전환하여 투자할 수 있으며, 이는 단기 변동성을 줄이는 자동 투자 계획을 가능하게 합니다. 다만, 구체적인 기술 구현에 있어서는 스트리밍 결제 프로토콜과 DeFi 프로토콜이 레고처럼 결합되어야 합니다. 자금을 투자할 때 사용자는 자동 투자 계획의 금액과 주기(즉, 토큰의 자동 정기 구매)를 미리 결정할 수 있습니다. 예를 들어, 매주 수요일마다 1,000 USDT 상당의 ETH를 구매하도록 설정하여 자금 관리에 드는 시간을 절약할 수 있습니다.