Макроэкономический ежемесячный прогноз (Октябрь)

Биткоин преодолевает ключевые уровни в ходе роста "Октября"

После нашего предыдущего отчета "От страхов рецессии к оптимизму", октябрь действительно принес бычий импульс на крипторынок в период, который многие называют "Октябрь роста". Биткоин вырос до 73 000 долларов, преодолев несколько ключевых технических уровней, остановившись всего на 300 долларов ниже своего исторического максимума, достигнутого в марте, и закрыв месяц на уровне 70 300 долларов. После многократных повторных тестов ключевых уровней сопротивления 70 000-72 000 долларов за последние 6 месяцев, Биткоин снова поднялся выше 70 000 долларов. С точки зрения ценового действия, Биткоин закрылся выше ключевого недельного уровня сопротивления 68 500 долларов на дневном таймфрейме, что является обнадеживающим индикатором потенциального продолжения роста.

Глядя вперед, с этого ключевого уровня могут развиваться несколько сценариев:

Идеальный случай: Повторное тестирование предыдущих максимумов диапазона позволит большему числу участников войти в позиции.

Болезненный сценарий: Однако рынки могут пойти по болезненному для трейдеров пути; Биткоин может резко вырасти, оставив недопозиционированных инвесторов в стороне.

Медвежья возможность: Дневной разрыв справедливой стоимости (DFVP) около уровня 65 000 долларов также может стать потенциальным уровнем ретеста.

С точки зрения настроений риска, открытый интерес по фьючерсам на Биткоин к концу октября достиг рекордного уровня в более чем 24 миллиарда долларов, что свидетельствует о притоке кредитного плеча на рынок. Хотя рост открытого интереса указывает на сильное позиционирование рынка, относительно сдержанные объемы фьючерсов, особенно по сравнению с пиками, наблюдавшимися в марте 2024 года, предполагают более умеренный темп торговли. Эта динамика может указывать на то, что рынок сохраняет "более здоровый" импульс, с потенциальным ростом, поскольку рост кредитного плеча еще не достиг перегретых уровней.

Биткоин может достичь новых максимумов на фоне "торговли Трампа"

Фон роста Биткоина все больше согласуется с нарративами вокруг выборов в США. Все чаще рассматриваемый как "торговля Трампа", Биткоин получил поддержку, поскольку про-криптовалютная позиция Трампа усиливает позитивные настроения вокруг цифровых активов. В нашем дебютном продукте предрыночной торговли, PRE_TRUMP, шансы Трампа на потенциальную победу составляют 66%, что усиливает спекулятивный интерес.

Кроме того, ожидается, что благоприятная глобальная среда процентных ставок поддержит ликвидность, позиционируя Биткоин как бенефициара возобновленных потоков капитала. Спотовые ETF на Биткоин зафиксировали устойчивый чистый приток около 1,2 миллиарда долларов в сентябре и впечатляющие 5,4 миллиарда долларов в октябре, сигнализируя о постоянном институциональном интересе.

Эта сильная ценовая траектория в сочетании с поддерживающей макросредой усиливает наш бычий взгляд на то, что Биткоин имеет потенциал достичь шестизначной оценки в недалеком будущем.

SOL достигает новых максимумов по отношению к ETH

27 октября курс обмена SOL/ETH вырос до рекордного уровня 0,07115, подчеркивая недавний импульс роста Solana относительно Ethereum. Согласно данным в сети, Solana испытала существенный рост ежедневных транзакций и активных адресов за последний год, теперь значительно превосходя основную сеть Ethereum. Кроме того, объемы торгов на децентрализованных биржах (DEX) Solana достигли сопоставимых уровней с Ethereum, значительно превышая показатели экосистем Layer 2 Ethereum.

Возрождение экосистемы Solana можно приписать быстро растущей базе разработчиков, подкрепляемой регулярными хакатонами и поддерживающей средой разработки. Более того, Solana воспользовалась emerging трендами, с популярностью Мем-токенов и инновациями в Децентрализованных сетях физической инфраструктуры (DePIN) и AI проектах, привлекающих больше пользователей на платформу. Эта вовлеченность создала добродетельный цикл, укрепляя рост экосистемы Solana и выделяя ее в конкурентном ландшафте Layer 1.

Новый нарратив AI Мемов

В октябре мем-токены снова доминировали на крипторынке, при этом внимание месяца сместилось от ранних трендов к свежему нарративу: мемам на тему AI. После ажиотажа вокруг культовых мемов, особенно $SPX, и популярного вдохновленного TikTok'ом животного мема $MOODENG, AI Мем-токены привлекли значительное внимание рынка. Лидируя, $GOAT ненадолго превысил рыночную капитализацию в 900 миллионов долларов, зажигая волну новых AI-тематических мем-проектов и поддерживая рыночное возбуждение вокруг этой новой концепции. Успех $GOAT проложил путь для входа большего количества AI Мем-токенов в пространство, привлекая интерес инвесторов комбинацией AI и мем-культуры.

Ажиотаж вокруг KRC20

Протокол токенов KRC20, подобно стандарту BRC20, работает на основе предустановленных правил, разработанных для обеспечения совместимости и беспрепятственной интероперабельности между различными приложениями в сети Kaspa. Протокол KRC20 является частью Kasplex, более широкого решения в сети Kaspa, которое включает протоколы токенов, индексаторы и API. Публичная бета-версия KRC20 была запущена в июне, а основная сеть заработала в середине сентября. Для подробного анализа обратитесь к нашей последней статье "KRC20: Инновационный токен-протокол, движущий развитие экосистемы Kaspa".

Запуск KRC20 еще больше ускорил уже устойчивый рост траектории Kaspa. С момента запуска ежедневные активные адреса в сети выросли с менее чем 20 000 до пика, превышающего 90 000, в то время как ежедневный объем транзакций взлетел с менее чем 150 000 транзакций до более чем 8 миллионов. Кроме того, совокупные газовые платежи приблизились к 40 миллионам KAS, с более чем 30 миллионами обработанных транзакций KRC20 и развертыванием более 1 000 токенов. Эти метрики подчеркивают ключевую роль KRC20 в стимулировании сетевой активности и ускорении развития экосистемы Kaspa.

CoinEx: Дом для KRC20

С сильным импульсом развития экосистемы, CoinEx листинговал 12 токенов KRC20 с момента запуска протокола, быстро позиционируя себя как базовую платформу для токенов KRC20 и подчеркивая свою приверженность поддержке роста этого развивающегося сектора.

Стейблкоины испытывают небольшой чистый отток, поскольку фонды остаются осторожными перед выборами

После 12 месяцев непрерывного чистого притока, стейблкоины впервые показали ежемесячный чистый отток в размере 314 миллионов долларов в октябре. Хотя сумма относительно небольшая, она указывает на осторожные настроения рынка после октябрьского ралли. В сочетании с предстоящими выборами в США в ноябре, больше средств предпочло остаться в стороне, в то время как часть капитала на рынке зафиксировала прибыль от октябрьского роста, что привело к частичному выходу. В целом, несмотря на необычный чистый отток, мы сохраняем оптимистичный прогноз. По сравнению с чистым оттоком в начале медвежьего рынка в апреле 2022 года, этот отток относительно незначителен. Модели притока и оттока после ноябрьских выборов будут иметь решающее значение.

Экономические данные и события для наблюдения в ноябре 2024

Отказ от ответственности

Содержание, представленное в данном отчете, предназначено исключительно для ознакомительных целей и направлено на предоставление информации о рынке криптовалют. Это не является и не должно интерпретироваться как инвестиционный совет или рекомендации. Информация, содержащаяся здесь, основана на источниках, которые считаются надежными; однако мы не гарантируем её точность, полноту или пригодность для каких-либо целей, и на неё не следует полагаться как на таковую. Любые выраженные мнения отражают суждение на дату публикации и могут быть изменены без предварительного уведомления. Читателям рекомендуется проводить собственные исследования и надлежащую проверку и, при необходимости, обращаться за профессиональной консультацией перед принятием инвестиционных решений. Авторы и издатели данного отчета не несут ответственности за любые убытки или ущерб, возникшие в результате использования предоставленной информации.

Проводите собственное исследование.

О CoinEx

Основанная в 2017 году, CoinEx является глобальной криптовалютной биржей, стремящейся сделать торговлю проще. Платформа предоставляет ряд услуг, включая спотовую и маржинальную торговлю, фьючерсы, свопы, AMM и услуги финансового управления для более чем 5 миллионов пользователей из более чем 200 стран и регионов.

С момента своего основания CoinEx неуклонно придерживается принципа обслуживания "пользователь прежде всего". С искренним намерением создать справедливую, уважительную и безопасную среду для торговли криптовалютами, CoinEx позволяет людям с различным уровнем опыта легко получить доступ к миру криптовалют, предлагая простые в использовании продукты.

О CoinEx Research

CoinEx Research является исследовательским подразделением биржи CoinEx, специализирующимся на предоставлении глубокого анализа и исследовательских отчетов о блокчейн-индустрии и криптовалютах.

Команда предоставляет пользователям профессиональные рыночные аналитические данные, отслеживая рыночные тенденции, анализируя проектные white papers и техническую документацию, оценивая проектные команды и перспективы развития и т.д. Наши отчеты охватывают макрорынки, блокчейн-технологии, цифровые активы, DeFi, NFT и другие области в различных формах исследовательских публикаций.

Чтобы ознакомиться с другими отчетами и аналитическими материалами CoinEx Research, посетите наш CoinEx Insight.